מנהל הקרן בבואך לבחור קרן מניות זכור כי הגורם המכריע הוא מי מנהל את הקרן. ניתן לומר כי למעשה עליך לבחור במנהל
ולא בקרן - איכות הניהול ויכולתו המקצועית של מנהל הקרן הם שקובעים את תוצאות הקרן.
לכן, עליך לבחון מנהלי קרנות שונים בהתאם למספר קריטריונים:
1. בחן את תשואת כל
הקרנות של אותו מנהל, בחתכי זמן שונים ולתקופות שונות, בכדי להעריך את יכולת ניהול ההשקעות הכללית שלו ו"לנטרל" הצלחות / כישלונות מקריים.
2. בחן את החברה המנהלת - גודלה, חוסנה, אמינותה, דרך ניהולה, השרות שהיא מעניקה לרוכשי הקרנות שלה ועוד.
3. נסה לברר ולהבין מהו סגנון ניהול הקרן ובאילו שיטות עבודה נוקט מנהל הקרן בבואו לקבל החלטות השקעה והחלט אם דרך זו מתאימה לך כמשקיע.
תשואההתשואה ההיסטורית הינה בד"כ הקריטריון העיקרי לבחירת קרן מנייתית. מאד פשוט וגם אובייקטיבי לבחור את הקרן שבראש הרשימה, אך חשוב לזכור לבחון את
תשואות הקרנות על פני תקופה ממושכת ועל פני תקופות שונות (למשל שנה, 3 שנים ו- 5 שנים). בנוסף, עליך לזכור תמיד כי ביצועי העבר אינם בהכרח ערובה לתוצאות העתיד.
כדאי לשים לב לקרנות שמציגות תשואות חריגות על פני תקופה קצרה, אלו עשויות לא לעמוד בציפיות בטווח הארוך במידה ותשואותיהן נשענו על ארוע חד פעמי או לקיחת סיכון גבוה. ישנן קרנות שמשיגות תשואות טובות בשווקים עולים, אך בשווקים יורדים נוטות "להתמוטט". מכאן כאמור שיש לבחון קרן גם לאורך תקופה (לפחות 3 שנים) ולראות כיצד תפקדה בתנאי שוק משתנים.
השוואת קרנות צריכה להתבצע בין קרנות דומות, בעלות אופי השקעה מוצהר דומה וגם מול המדד הרלבנטי, במקרה זה מדד המניות.